FP1級過去問題 2021年9月学科試験 問22

問22

下記の〈A資産とB資産の期待収益率・標準偏差・共分散〉から算出されるA資産とB資産の相関係数として、次のうち最も適切なものはどれか。なお、計算結果は小数点以下第3位を四捨五入すること。
22.gif/image-size:486×92
  1. -0.44
  2. -0.53
  3. 0.44
  4. 0.53

正解 2

問題難易度
肢17.0%
肢268.3%
肢315.5%
肢49.2%

解説

相関係数は、2資産間の値動きの関連度合いを表す値で1~-1の値をとります。共分散及び標準偏差がわかっているとき、2資産の相関係数は以下の式で求めます。

 相関係数=共分散A資産の標準偏差×B資産の標準偏差

設問の値をこの式に当てはめると、

 -7012×11-70132=-0.530303…
(小数点以下第3位を四捨五入)-0.53

したがって[2]が正解です。

※共分散を求める問題はFP検定での出題歴がないので、共分散の意味や求め方については割愛しています。出題の形と計算方法をセットで暗記しておくだけで十分です。